德盛安聯投信總經理 許慶雲

德盛安聯投信堪稱是十多年來，資產管理規模發展最快速的外商投信，而其中的關鍵人物便是德盛安聯投信總經理許慶雲。很少人知道，許慶雲與德盛安聯的緣份，竟然是從當德盛安聯的客戶開始。「一開始只是好奇一家資產管理公司要怎麼管理上兆元的資產，想不到一晃眼，踏進來已經要18年了」，許慶雲說。時間回到1994年，當時她在一家建商負責投資事務，為了替公司挑選優質的投資產品，接觸了德盛安聯。她意外發現，有別於一般認定外商賺了就跑的心態，這家公司不僅重視客戶服務，也強調內部員工培育計畫，具體落實良善的管理制度，造就鉅額的管理資產。不久後，德盛安聯決定擴大在台業務時，便邀請她加入，這段從客人變成員工的緣份，正是她日後成為德盛安聯資產管理集團在亞洲據點首位女性CEO的起點。融合嚴謹的德國血統擔任德盛安聯台中分公司主管時，她曾經締造一項難以突破的紀錄，她的團隊業績一度占全公司業績的55％。內行人便知，多數資產管理公司的業績仰賴北部，光靠台中要擊敗台灣其他地區總和，幾乎是不可能的任務，而她卻辦到了。小時候家裡經營貿易，生活堪稱富裕的許慶雲，大學畢業後，因一場火災意外讓她家族經營的事業付之一炬。身為長女的她，一肩扛起家中經濟重擔，人生劇變的考驗，造就她不服輸、永不放棄的個性。國內早期的外商投信不多，多數海外資產管理業者透過開設投顧在台銷售基金。德盛安聯則早早決定深耕台灣市場，在1999年正式成立 德盛安聯投信，然而這一條路走得並不輕鬆。許慶雲比喻，擁有德國血統的德盛安聯，就好像德國菜，「不像是浪漫的法國料理、也不是熱情的義大利南歐料理，而是講究健康、天然，及嚴謹的烹飪技巧的。」要將這套嚴謹的營運模式，融合當時仍在發展階段的台灣資產管理業，勢必要花掉不少時間與精神，「我們有很多制度是走在前端，沒有往例可循，只有靠自己一步步打造」。同樣的例子在2005年時再度上演，目前國人要買到德盛安聯集團旗下PIMCO債券產品，或是由PIMCO創辦人葛洛斯親自操刀的PIMCO總回報債券基金並非難事。但當時為求確保替國人引進全球頂級的債券投資產品，也向PIMCO證明台灣德盛安聯投信具有足夠實力，提供客戶 PIMCO基金的專業諮詢，雙方落實德盛安聯嚴謹確實的風格，PIMCO甚至幾度派高層來台實地審查(Due Diligence)。整整花三年才真正將PIMCO帶進國內市場。拚出台灣最大債券基金同事形容，求好心切的許慶雲，幾乎是沒有假日的投入工作。回顧過去，她說，「嚴謹的流程勢必要花掉更多的精神與時間，但想到投資人交付的不是幾年的理財資金，而可能是長達20年以上的退休規劃，就絕對不能掉以輕心」。PIMCO來台的時間正是時候，碰上2008年的金融海嘯，當時有些客戶即時在資產加入債券部位，成為後續有效控制資產風險的關鍵。那一年，德盛安聯投信也推出德盛安聯四季回報債券組合基金，以結合一定PIMCO子基金部位為號召，成立短短三年，績效表現優異，規模穩健成長至200億元，成為目前國內最大的債券基金。許慶雲表示，發展債券產品是過去幾年德盛安聯投信重要的方向。在全球集團資源的優勢下，德盛安聯投信的股票型基金規模高達500 億元以上，已站穩國內前三名。近來持續推動債券組合型基金發展，加上德盛安聯集團旗下PIMCO的境外債券基金輔助，使德盛安聯成為國內唯一股債雙全基金公司，也是投資人做資產配置一步到位優選。金融海嘯後資產增55％德盛安聯集團的資產，從2008年的金融海嘯時的9,600億歐元，逆勢增至今年的1.49兆歐元，成長超過55％，寫下驚人成就。許慶雲認為，「一切的關鍵還是對人的關懷」。一如最早吸引她認識並加入德盛安聯的兩個原因，對客戶資產的慎重看待以及對人才的培育養成。多年前，某個周末她在公司加班，接到客人來電詢問基金配息資料。敏感而有效率的她，發現客戶的疑問，反倒點出營運上可進步的方向，隨即著手建立內部知識管理系統，使所有同仁接獲來電時，都能在最短時間內解決客戶需求。除了自己曾至哈佛商學院受訓外，許慶雲也持續推動員工教育訓練，花費重資讓員工參與傾聽客戶與客戶服務課程。她認為，要能夠傾聽客戶的聲音，才能看準客戶的投資需求，打造客戶與德盛安聯投信的雙贏策略。她說，對人的關懷，不管是對外部的客戶，還是對內部的員工，都要非常在乎。因此，在德盛安聯裡頭，長期性地培育員工是各個主管的重要工作之一。因為有優秀的員工，才能提供客戶優異的產品，達成「保護並增進客戶資產」的理念。18年頭匆匆走過，從外部客戶成為德盛安聯投信總座，許慶雲知道，這段路雖走得並不輕鬆，但走得卻值得。正如同德盛安聯裡頭人人朗朗上口的「彼此尊重、真誠正直、投入熱情與追求卓越」，當初引起她好奇心的精神不僅仍然存在，更會在具體落實下，讓員工陪伴著客戶，不畏市場風暴地持續向前走。