台灣期交所：外資減持逾5000口，台指期波動分析

台股在16日開盤後一路走高，終場收在13,551點，創下歷史新高，成交量也放大至2,371億元。台指期更是大漲299點，以13,581點作收。不過，外資期貨淨多單大幅減碼5,244口，未平倉口數降至29,986口。專家分析，正乖離偏高讓外資表現有信心壓抑之虞，但也幫助市場情緒冷靜，有利台股走得更遠。

在價差方面，台指期正價差擴至27.17點，電子期正價差擴至1.45點，金融期逆價差縮至1.06點。自營商選擇權淨部位方面，目前仍以賣賣權為主要布局，期貨呈現大量淨多單。近月選擇權籌碼呈現偏多格局，賣權OI大於買權OI之差距為9.5萬餘口，買權OI明顯往上履約價做翻移退守，賣權OI增量積極大增，選擇權多方呈現明顯表態。

國泰證期顧問處經理蔡明翰表示，台股加權指數大漲278點，市場原先預期外資對現貨市場的買超力道應有300億元水準以上，但實際為228.7億元，且在期貨市場大舉減碼逾5,000口，顯示市場信心有所壓抑，主要在於正乖離偏高所致。不過，蔡明翰認為，現階段價量表現、電子成交比重回升、外資回籠等各方面都很好，本周台指期結算，有機會拉高結算。正乖離偏高讓外資在現貨買超不如預期，且期貨大舉減碼，但市場情緒過嗨之際，讓市場情緒稍微冷靜，台股才有機會走更遠的路，多頭格局並不因此改變。

群益期貨則表示，外資期現貨中性布局，自營商選擇權中性偏多，月選偏多不變，整體籌碼面偏多格局，技術面上，台股量價結構依舊多方。

此外，臺灣期貨交易所於109年11月16日公告調整美國那斯達克100期貨契約（UNF）所有月份保證金金額，並自109年11月17日一般交易時段結束後起實施。