ETF致富之道 專家教戰

「2017年金融創新投資論壇 蛻變中的ETF致富之道」今（6）日於台北六福皇宮舉辦，由經濟日報主辦、元大投信協辦，將探討台灣ETF市場的成果與未來發展。論壇中的議程將由國內外專家分別探討產品發展、交易策略、國內外市場經驗等，用精采的對談內容與專題演講，提供機構法人決策時的重要參考。元大投信總經理劉宗聖表示，資產管理公司的發行策略必須能夠掌握市場的發展趨勢，更需瞭解投資人對於資產配置的需求，近幾年ETF的投資優勢逐漸被全球、甚至台灣市場投資人廣為接受，不論是全球或是台灣ETF規模持續創下新高。全球ETF規模今年突破3兆美元大關，元大投信執行副總暨指數與期貨信託投資事業群負責人黃昭棠表示，近幾年每增加1兆美元規模的時間明顯縮短，而近幾年加速成長，是反映全球投資人愈來愈重視流動性的結果，預期此一成長趨勢仍將延續。台灣發行的ETF商品已經不再侷限於股票市場，除了槓桿與反向等大行其道，近期更將擴展到外匯、債券市場。隨著台灣ETF產品發展多元化，台灣投資人更容易透過一個股票帳戶，進行不同資產類別的多空雙向交易。黃昭棠表示，近兩年全球外匯市場波動劇烈，常可能出現賺了價差賠了匯差，若透過外匯ETF避險可以降低匯率的影響。未來台灣ETF產品跨入不同資產類別產品，將使投資人可有更多樣的ETF投資、避險工具可供操作，更能掌握全球金融市場行情與波動機會。就ETF的操作策略來說，黃昭棠分析，只要掌握「雙板策略」：天花板、地板的概念，亦即設定各類資產的指數或是價格波動區間，當跌到區間下緣的地板時，逢低分批買進正向ETF，反之，當上漲至區間上緣的天花板時，逢高獲利了結正向或槓桿兩倍ETF，轉進反向ETF。